BA
The Boeing Company
KGV (P/E)
86.46×
KGV (TTM) aus Katalog
Datenstand: 24.07.2026Keine Kaufempfehlung.
BA
KGV (P/E)
86.46×
KGV (TTM) aus Katalog
Datenstand: 24.07.2026Keine Kaufempfehlung.
Aufgabe: Öffne die Webseite des Unternehmens und lese dir die Seite für Investoren gründlich durch.
Keine Beschreibung verfügbar.
Wenn du das Geschäft nicht verstehst wirst du auch keine versteckten Vorteile erkennen.
Bevor du dir die nächste Aufgabe anschaust musst du zuerst die Fragen beantworten.
Wenn du auch nur bei einer Frage zögerst oder „ich bin mir nicht sicher“ denkst – bist du außerhalb deines Circle of Competence. Buffett sagt, die Größe des Kreises spielt keine Rolle, nur dass du die Grenzen kennst.
Womit verdient das Unternehmen konkret Geld?
Hauptumsatzquelle laut GuV: Umsatz von 93.5B (2016) auf 89.5B (2025) USD — CAGR -0.5 % über 2016–2025.
Auswertung: Sinkendes Wachstum — belastet Geschäftsmodell und Bewertung.
Wer sind die Kunden, und warum kaufen sie bei diesem Unternehmen und nicht bei der Konkurrenz?
Sektor Industrials, Branche Aerospace & Defense; relevante Peers: RTX, UNP, ETN.
Auswertung: Gemischte Umsatzentwicklung — Konjunkturabhängigkeit.
Wie sieht der Umsatz-Zyklus aus – einmalig, wiederkehrend, abonnementbasiert?
Umsatz stieg in 6 von 9 Jahren (fallend) — Stabilität des Modells.
Auswertung: Gemischte Umsatzentwicklung — Konjunkturabhängigkeit.
Welche Kosten entstehen, um einen Euro Umsatz zu generieren?
Bruttomarge von 15.5 % auf 4.8 % (fallend) — zeigt die Kosten pro Umsatzeuro über die Zeit.
Auswertung: Schwache oder fallende Bruttomarge — Kosten drücken die Profitabilität.
Verstehe ich die Branche gut genug, um die nächsten 10 Jahre zu prognostizieren?
Wer sind die 3 größten Konkurrenten, und warum verliert oder gewinnt das Unternehmen gegen sie?
Branchen-Peers (Top 3): RTX, UNP, ETN — Vergleich für Wettbewerbsposition.
Auswertung: Margen im Peer-Rahmen — kein klarer Vorsprung.
Ist die Branche strukturell wachsend, stagnierend oder schrumpfend?
Unternehmens-Umsatz-CAGR -0.5 % (fallend) — Wachstum des Unternehmens, nicht der Branche.
Auswertung: Sinkendes Wachstum — belastet Geschäftsmodell und Bewertung.
Gibt es disruptive Technologien, die das Geschäftsmodell gefährden könnten?
Ist das Produkt/die Dienstleistung ein „Need-to-have“ oder ein „Nice-to-have“?
Kaufen Kunden immer wieder – oder ist es ein Einmalkauf?
Wiederkehrende Umsätze (Proxy): Wachstum in 6 von 9 Jahren.
Auswertung: Gemischte Umsatzentwicklung — Konjunkturabhängigkeit.
Wie reagieren Kunden, wenn der Preis um 10% steigt? (Pricing Power)
Aktuelle Bruttomarge 4.8 % (fallend) — hohe/stabile Margen deuten auf Pricing Power hin.
Auswertung: Niedrige oder sinkende Margen — kaum Preissetzungsmacht.
Könnte ich das Produkt in 5 Jahren noch genauso verkaufen?
Habe ich dieses Unternehmen schon länger beobachtet, oder ist es neu für mich?
Kann ich einem Fremden in 2 Minuten erklären, wie das Unternehmen funktioniert?
Verstehe ich die wichtigsten Risikofaktoren aus dem Jahresbericht wirklich?
Bin ich in der Lage zu erkennen, wenn sich das Geschäftsmodell fundamental verschlechtert?
Warum könnte dieses Unternehmen in 10 Jahren nicht mehr existieren?
2 finanzielle Stress-Signale: FCF positiv in 5/10 Jahren, Schulden steigend.
Auswertung: Einzelne Stress-Signale — genauer prüfen.
Was müsste passieren, damit das Geschäftsmodell vollständig zusammenbricht?
Umsatz-CAGR -0.5 % — struktureller Umsatzrückgang wäre ein Warnsignal für das Geschäftsmodell.
Auswertung: Strukturell sinkender Umsatz — Geschäftsmodell gefährdet.
Welche Annahmen mache ich, die sich als falsch herausstellen könnten?
Kurs vs. Fair Value aus EPS × KGV, Ziel-KGV und OCF × KCV — farbige Bänder zeigen günstig (grün) bis teuer (rot).
Multiples anpassen
+463%
vs. Fair Value (GAAP)
BA ist deutlich überbewertet!
Die orange gestrichelte Linie ist der faire Kurs, wenn die Aktie mit dem Ø KGV (15.0×) bewertet wäre — also so wie im Schnitt der letzten Jahre.
Aktuell kostet BA $209.52. Das liegt 463% über diesem Fair Value — die Aktie ist teurer bewertet als üblich.
Die farbigen Bänder sind eine Ampel: grün unterhalb der orangenen Linie = günstiger, rot darüber = teurer. Rechts vom roten Punkt siehst du die Prognose mit Analysten-EPS.
Ziel-KGV-Linie (15.0×, angepasst ans EPS-Wachstum): fairer Wert $37.20.
Cashflow-Fair-Value (Ø KCV 15.0×): $20.96.
Das aktuelle KGV (87.3×) liegt über dem 10-Jahres-Schnitt (42.3×).
Kein Kaufsignal — zeigt, ob Bewertung und Kursverlauf auf eine mögliche Bodenbildung hindeuten.
Kontext-Score
1/10
Wenig Anzeichen für eine Bodenbildung — trotz Kursrückgang noch kein klares Chance-Risiko-Profil.
Drawdown 52W
-17 %
RSI (Woche)
45
vs. Fair Value
100 %
KGV vs. Ø
106 %
Bewertung noch nicht klar günstig (Fair Value 99.7 %, KGV vs. Ø 106 %).
Wenig technische Boden-Anzeichen (Drawdown -17 %, RSI 45).
Hilfskontext für Due Diligence — kombiniere mit Checkliste, Moat und Management. Keine Anlageberatung.
Kurs: 24.07.2026, 20:21 · EOD-Historie: 24.07.2026, 20:21
Passe Annahmen an — Chart und Fair Value aktualisieren sich live.
Annahmen
5-Jahres-Projektion
Fair Value
—
Kurs
$209.52
Reverse DCF
Aktueller Kurs
209 $
BA
FCF / Aktie (TTM)
3 $
Free Cashflow
Impliziertes Wachstum
13,8%
p.a. über 10 Jahre
Berechneter Fair Value
209 $
+0% vs. Fair Value
Je höher, desto mehr Wachstum wird gefordert. Bei steigenden Zinsen sinkt der Fair Value automatisch.
Was das Unternehmen nach Jahr 10 noch wächst – macht überraschend viel aus.
Zu welchem P/FCF wird das Unternehmen in 10 Jahren bewertet? Das ist ehrlich gesagt die unsicherste Annahme.
Szenarien — was muss The Boeing Company liefern?
13,8%
p.a.
10 Jahre
nötig, um den aktuellen Kurs zu rechtfertigen
The Boeing Company ist teuer bewertet!
Hohe Erwartungen sind eingepreist.
Profil Wachstum: Methoden und Gewichte werden automatisch vorgeschlagen. Klicke auf eine Methode für Erklärung.
Methode
−33%
vs. intrinsischer Fair Value
deutlich über dem intrinsischen Wert
The Boeing Company ist deutlich überbewertet!
Hohe Erwartungen sind bereits eingepreist.
Gewichteter Fair Value aus 3 aktiven Methoden: 141,21 $.
Aktueller Kurs: 209,23 $.
Fair-Value-Korridor (Basis): 88,97 $ – 230,08 $.
Einfacher Durchschnitt aller Methoden: 176,64 $.
Der Kurs liegt 33% über dem gewichteten Fair Value.
Basierend auf 28 Analysten mit Aktienbewertungen in den letzten 3 Monaten.
Buy
Kein öffentliches Profil hält diese Aktie im Depot.
Kein öffentliches Profil hat diese Aktie auf der Watchlist.
Hillman Capital Management
Hillman Capital Management
Portfolio-%
3.09%
Viking Global Investors
Viking Global Investors
Portfolio-%
1.78%
Sarah Ketterer
Causeway Capital Management
Portfolio-%
0.77%
Jim Simons
Renaissance Technologies
Portfolio-%
0.29%
D.E. Shaw
D E Shaw & Co
Portfolio-%
0.18%
Louis Bacon
Moore Capital Management
Portfolio-%
0.16%
Harry Burn
Sound Shore Management
Portfolio-%
0.16%
Ken Griffin
Citadel Advisors
Portfolio-%
0.15%
Mairs & Power Funds
Mairs & Power
Portfolio-%
0.01%